¿Qué es la CDA?
La cuenta de dividendos de capital (Capital Dividend Account, CDA) no es una cuenta bancaria: es un registro fiscal que lleva una corporación privada canadiense de ciertos montos que recibió libres de impuestos. Ese saldo puede pagarse a los accionistas residentes en Canadá como dividendo de capital, sin impuestos para quien lo recibe.
Existe para mantener la «integración» del sistema fiscal: lo que habría sido libre de impuestos para una persona no debería volverse gravable solo por haber pasado por una empresa.
¿Qué suma y qué resta?
- Suma: la parte no gravable de las ganancias de capital —hoy el 50 %; el aumento propuesto a dos tercios fue cancelado en 2025—, menos la parte no deducible de las pérdidas de capital.
- Suma: los dividendos de capital recibidos de otras corporaciones.
- Suma: el beneficio por fallecimiento de un seguro de vida que recibe la corporación, menos el costo fiscal ajustado (ACB) de la póliza.
- Resta: los dividendos de capital ya pagados.
El saldo se acumula desde la creación de la corporación y nunca puede ser negativo. Tu contador lo lleva por separado de la declaración de impuestos de la empresa.
Beneficios
- Permite pagar dinero a los accionistas sin impuestos personales.
- Aprovecha el seguro de vida corporativo: la mayor parte del beneficio por fallecimiento puede llegar a la familia sin impuestos.
- Es clave en la planificación de sucesión y en los acuerdos de compraventa entre socios.
- Da flexibilidad: la empresa decide cuándo pagar el dividendo.
Cómo se usa, paso a paso
- Calcula el saldo disponible de la CDA con tu contador.
- La junta directiva aprueba el dividendo mediante una resolución.
- La corporación presenta el formulario T2054 (elección según la subsección 83(2) de la Ley del impuesto sobre la renta), con copia certificada de la resolución y el cálculo de la CDA, a más tardar el día en que el dividendo es pagadero.
- El accionista recibe el dividendo de capital libre de impuestos.
Ejemplo con seguro de vida
Una corporación es dueña de una póliza de $500,000 sobre la vida de su fundador. Al fallecer, el costo fiscal ajustado de la póliza es de $40,000. La corporación recibe los $500,000 libres de impuestos y acredita $460,000 a su CDA, que puede pagar a los accionistas —por ejemplo, a la familia— como dividendo de capital, sin impuestos. Cifras ilustrativas.
Por eso la CDA se combina con estrategias como el Banco Infinito y los seguros entre socios.
Precauciones
- Si se elige un dividendo mayor que el saldo disponible, la corporación paga un impuesto especial (Parte III) del 60 % sobre el exceso, y el accionista responde solidariamente.
- El dividendo debe elegirse completo como dividendo de capital: no se puede dividir entre capital y gravable.
- Una pérdida de capital posterior puede reducir el saldo: conviene pagar los dividendos de capital oportunamente.
- Solo aplica a corporaciones privadas; los préstamos sobre pólizas y ciertas transferencias pueden reducir el crédito por seguro de vida.
La CDA es técnica: trabájala siempre con tu contador y con un asesor con licencia.